Investeer in bedrijven die elke maand opnieuw verdienen.
Trusted by 40+ European startups since 2015
Toegang tot een gespreide portefeuille van private leningen
Capital Mills Fonds 2 gaat aan 20 -40 bedrijven leningen verstrekken. Dit zijn bedrijven die minimaal € 1M omzet hebben, een hoge bruto marge en een abonnementenmodel. Terugkerende omzet dus. De lening is voor de ondernemers een vorm van groeikapitaal en ondanks de hoge kosten (circa 15%) een goed alternatief voor venture capital.
Diversificatie voor beleggers
Investeren in Capital mills Fonds 2 is voor beleggers een manier om de portefeuille te spreiden: er is geen correlatie met de aandelenbeurzen, vastgoedwaarderingen of obligatiemarkten.
Het fonds verstrekt geen leningen aan private equity fondsen (dus geen onbedoelde extra risico’s behalve het bedrijfsrisico) en er is geen sprake van leverage op fondsniveau.
Aantrekkelijk rendement dat ook wordt uitgekeerd
Capital Mills is actief in private credit sinds 2019. Het gemiddeld rendement over die periode is 9% na VPB en wordt door veel beleggers als aantrekkelijk ervaren ten opzichte van het risico, zeker ook omdat maandelijks wordt uitgekeerd.
Historische resultaten geven geen garantie voor de toekomst.
Sterke voortgang van Fonds 2
Fonds 2 is al ‘up and running’.
Tot dusver hebben 25 investeerders € 11M geïnvesteerd. Er zijn al zes leningen uit Fonds 2 versterkt.
De beoogde fondsgrootte is €25M. De finale close is gepland voor begin juni 2026.
Een fonds dat voorziet in de behoeften van tech groeiers
Voor technologie ondernemingen die een omzet hebben van € 1M of meer, is een Capital Mills lening een aantrekkelijk alternatief ten opzichte van venture capital. Venture Capital is duur, omslachtig en tijdrovend. Een lening van Capital Mills kan binnen een maand geregeld zijn.
De leningen hebben een looptijd tot 60 maanden en zitten qua risicograad tussen eigen vermogen en bankfinanciering in. Dat reflecteert zich ook in de rente. Ondank de relatief hoge kosten is het grote voordeel dat een relatief kleine investering in technologie of sales snel kan worden gedaan en zich weer ruimschoots terugverdient in omzet en/of ondernemingswaarde.
Meer weten? Download de factsheet van ons fonds.
Hoe werkt Revenue-based financing
Een lening die wordt verstrekt op basis van revenue-based financing wordt gebaseerd op de cash flow van een onderneming. Anders dan bij een traditionele lening worden de rentebetalingen en aflossingen bepaald doordat een percentage van de kasomzet wordt betaald totdat een zogenaamde terugbetalingscap is voldaan.
Als een onderneming sneller groeit dan verwacht, dan wordt meer afbetaald en stijgt het rendement voor investeerders.
Bewezen track record in private credit
Fonds 1 vormde de basis voor onze huidige strategie en laat zien dat het model werkt in de praktijk.
Fonds 1 is gestart op 1 januari 2023 en was binnen 34 maanden volledig geïnvesteerd. Investeerders waarderen niet alleen het rendement, maar vooral ook de maandelijkse uitkeringen. Dit onderscheidt het fonds van veel andere beleggingscategorieën waar kapitaal vaak jarenlang vastzit.
Na de 1e en 2e closing bedraag het fondskapitaal €11M. Inmiddels zijn al zes leningen uit het fonds verstrekt. Eind maart is een volgende closing voorzien.
Capital Mills: een investeringsteam en netwerk
Het team van Capital Mills werkt in de huidige samenstelling al 8 jaar samen en combineert een ruime ondernemings- en investeringservaring.
Onderscheidend is ook de relatie met de 60+ investeerders.
Teamleden en investeerders kennen elkaar, hebben periodiek contact.
Wat uniek is: veel van de investeerders zijn graag bereid hun netwerk en kennis te delen als dat bijvoorbeeld voor de portfolio ondernemingen waardevol is.
Risico’s van investeren in private credit
Investeren in Capital Mills Fonds 2 is niet risicovrij.
Een uitgebreide risico-omschrijving staat in de fondsdocumentatie, maar in het kort omvatten de risico’s onder andere:
- Bedrijfsprestaties kunnen tegenvallen
- Voorspelbare cashflow biedt geen garantie
- Zekerheden bieden geen volledige bescherming
- Wij lichten dit graag verder toe in een persoonlijk gesprek.
Past Fonds 2 in uw portefeuille?
Capital Mills Fonds 2 kan passen in de portefeuille van beleggers die hun traditionele beleggingen (aandelen, obligaties, vastgoed) willen aanvullen met een allocatie naar private credit en maandelijkse kasstromen waarderen. Het fonds is geen vervanging van een breed gespreide basisportefeuille, maar een mogelijke bouwsteen voor ervaren beleggers die bewust kiezen voor beleggingen met een hoger risico én een hoger rendementsdoel.
